우리가 공식처럼 알고 있는 복리 효과, 지금 내 상황에도 정말 마법처럼 일어날까요?

주식장이 좋아진 만큼 전업 투자자를 꿈꾸는 2030도 많아지고, 주식으로 노후 걱정 끝이라는 희망적인 말만 크게 강조하는 목소리도 많아졌어요.

복리는 기적이기 때문에 주식 투자는 꼭 해야 한다, 이렇게 생각하시는 분 많잖아요.

이렇게 어렴풋이 좋을 것 같아서 투자하는 분들은 집중해 주세요.

제가 그동안 복리에 대해서 책과 리포트를 열심히 찾아 읽었는데요.

복리의 개념과 함정, 그리고 복리를 진짜 잘 활용하는 방법까지 이 영상 하나로 깔끔하게 정리해 드릴게요.

복리는 수익금을 재투자해서 시간이 갈수록 수익금이 기하급수적으로 늘어나는 현상을 말하죠.

이게 마치 굴러가는 눈이 점점 커지는 듯한 모습이라서 스노우볼 효과라고 부르기도 해요.

자, 1천만 원을 투자해서 매년 5% 수익이 난다고 가정을 해 보죠.

그럼 첫해에는 50만 원을 벌게 되지만 다음에는 150만 원에 5% 수익이 붙어서 52만 5,000원의 수익을 얻어요.

이런 식으로 계속해서 투자를 반복하다 보면 기하급수적으로 수익이 늘어나겠죠.

저도 복리는 너무 좋은 거라고 생각을 했어요. 복리의 기적이라는 말이 있을 정도니까요.

근데 복리가 강력한 힘을 발휘하는 건 맞지만 막 삶을 획기적으로 변화시킬 수 있다라는 건 조금 과장된 걸 수도 있대요.

좋은 면도 있지만 우리는 젊으니까 앞으로 투자의 날이 많이 남았잖아요.

그러면 잘 고려해 봐야 되는 것에 대해서도 알아둘 필요는 것 같아요.

보통 S&P 500에 주식을 사고 묻어두세요. 이렇게 말하시는 분 많잖아요.

이런 사람들은 지난 기간 동안 미국 주식 시장이 연평균 약 10% 수준의 수익률을 기록했다는 거에 주목하고 있는 거죠.

계속 그래 왔으니까 앞으로도 이럴 거다라는 근거예요.

그런데 그 논리만 맹신하면 될까요?

우선 첫 번째 문제는 역사적으로 한 나라가 수세기에 걸쳐서 계속해서 선두를 유지하는 경우는 없었다는 거예요.

지금은 미국이 세계 패권국의 지위를 유지하고 있지만 우리가 복리의 마법을 기대하며 계속 투자를 하는 동안 크게 바뀌어 버릴 수도 있는 거잖아요.

그러면 새로운 승자를 미리 선택해서 거기에 막 투자를 할 자신이 있냐는 거죠.

아 뭐 그런데 미국 시장에 상장된 기업들이 지금은 미국이 아니라 전 세계에서 중요한 역할을 하고 돈도 왕창 벌고 있기 때문에 그래 이 주장은 뭐 생각은 좀 하고 있어야겠다 이 정도로만 하고 넘어갈 수도 있어요.

그럼 이거 볼까요? 미국 주식 시장만 봐도 10년에서 12년 주기로 30% 이상 조정장이 왔어요.

닷컴 버블, 뭐 금융위기, 팬데믹처럼요. 이런 걸 알고도 우리가 한 자산에만 몰빵할 수 있을까요?

채권이나 원자재, 뭐 시장 지수 되게 다양하게 담아야겠다.

분산 투자를 해야겠다. 이렇게 생각하잖아요.

그러면 당연히 모든 바구니가 다 최고의 성과를 낼 순 없으니까 한 연평균 7% 수익률밖에 못 가져갈 수도 있어요.

인플레이션. 우리가 그 돈을 나중에 쓸 수 있잖아요.

그 사이에 물가도 많이 올랐겠죠. 인플레이션이 가령 연 2%로 진행된다면 실질적인 수익률은 연 5%에 그치는 거예요.

연 10% 복리면 30년 뒤에 약 17억 4천만 원인데 수익률이 절반인 5%로 떨어지면요.

금액이 단순히 절반인 8, 9억이 되는 게 아니라 약 4억 3천만 원 수준이에요.

그러니까 복리에서는 수익률이 조금만 달라도 결과에서 아주 큰 차이가 벌어지는 거죠.

심지어 지금 매도할 때 발생하는 그 세금에 대해서는 전혀 고려하지 않은 금액이죠.

에이, 뿅글님. 근데 저는 그냥 넣어두기만 하는 게 아니라 꾸준히 정립식으로 매수를 할 건데요.

수익률이 15% 정도여도 꾸준히 매수하면 괜찮지 않을까요?

이렇게 물어보실 수 있어요. 자, 연봉 4천만 원인 20살 병아리가 연봉의 10%인 400만 원을 투자한다고 가정해 볼게요.

매년 연봉이 한 5% 정도 인상될 때마다 내 저축액도 5%씩 증가하는 거예요.

그리고 투자 수익은 15%를 달성한다고 해 볼게요. 그러면 첫해는 400만 원을 투자해서 20만 원을 얻었어요.

어, 너무 좋죠. 그런데 40년 뒤 60세가 되니까 더 대박이에요.

투자 수익이 6억 정도가 되는 거예요.

최종 금액이 한 11억 되는데 그때쯤이면 원금은 절반 이하고 대부분이 투자 수익에서 나온 거예요.

와 이렇게 보면 진짜 대단하지 않나요?

우리가 머리로 알고 있는 이 복리의 마법이 이런 거죠. 그런데 우리가 알고 있어야 할 것을 말씀드릴게요.

일단 첫 번째, 20년만 하고 40살에 매도를 했을 경우 그럴 수 있잖아요.

내 집 마련을 해야 돼서 돈을 다 끌어모아야 될 때 이 내 집 마련할 때 진짜 돈을 탈탈탈탈 긁게 되거든요.

아니면 전세 보증금을 이제 집을 구해서 넣어야 하는데 돈이 좀 많이 부족할 때 60세에는 최종 금액이 11억이었는데요.

20년 동안 내 돈은 1억 3천 정도 넣은 거고 20년 동안 투자한 수익 자체는 6,900만 원 정도 본 거죠.

그리고 두 번째 문제는 내가 20살에 일을 시작하지 않았거나 투자를 늦게 시작했다면 흔한 일이죠.

보통 20살에 일을 바로 시작하는 사람도 너무 적고 입사를 하더라도 주식 투자를 바로 시작하기보다는 적금 좀 하다가 혹은 좀 탱자탱자 놀다가 나중에 시작하는 사람도 많으니까요.

그러면 제가 이제 조금 더 현실적으로 가정을 해서 보여 드릴게요.

25살부터 매월 100만 원을 주식에 넣고 나는 이거를 32살 정도의 결혼 자금으로 쓸 거야 이렇게 생각을 해요.

그래서 매월 100만 원씩 주식에 올인을 해서 연 7% 수익을 냈어요.

그러면 32살에 내 돈은 8,400만 원 정도 넣은 거고요.

수익은 1,963만 원 정도예요. 생각보다 그렇게 막 마법 같지는 않아요.

물론 많은 돈이긴 하지만요. 그래서 이 사례를 본 것처럼 제가 중요한 걸 말할게요.

복리는 기회를 뒤로 미뤄요. 그러니까 시간을 필요로 하는 전략이에요.

처음 수십 년 동안은 원금의 힘이 더 크고요. 진짜 복리의 마법은 정말 나중에 더 눈에 확 띄게 되는데요.

20세부터 60세까지 일하는 사람의 사례를 보면 투자금의 1/2이 마지막 5년에 축적된 거래요.

대박이죠. 워런 버핏이 65세를 넘긴 후에야 재산의 99%를 벌어들인 이유가 여기 있는 거죠.

돈의 심리학 저자 모건 하우절은 워런 버핏이 65세에 은퇴를 했다면 사람들은 그에 대해 전혀 알지 못했을 거라고 말해요.

왜냐하면 65세에 이르렀을 때 이제 40년의 복리가 적용이 됐거든요.

그러니까 복리로 진정한 부를 쌓고 이제 그걸 누리고 싶으면 어떻게 해야 될까요?

오래 살 수 있도록 우리 건강 관리를 해야 되죠.

워렌 버핏도 실제로 이렇게 말했어요. 비결은 아주 긴 언덕을 만드는 건데 아주 어릴 때부터 시작하거나 아주 늙어서까지 사는 것을 의미한다.

그러니까 학교 졸업해서 바로 투자를 시작한다고 해도 일반적인 직장인이 투자에 진정한 성과라고 할 만한 것을 보기 위해서는 60세까지는 기다려야 하는 거예요.

근데 인생에서 돈 드는 경험을 좀 제대로 즐길 수 있는 시기는 젊을 때잖아요.

해외 여행이나 해외에서 길게 살아보는 거 이런 에너지가 필요한 활동이에요.

그리고 집에 부양해야 되는 사람이 늘어나는 중년기에도 사실 복리로 불어나고 있는 돈은 쓸 수가 없죠.

그만큼 돈을 빼버리면은 복리의 마법도 그만큼 줄어드니까요.

그러다가 이제 주담대들 다 갚고 자녀가 독립하고 돈이 많이 드는 활동에 대한 의욕마저 사라질 때 지출도 줄어드는 나이에 도달할 때 갑자기 투자금이 확 불어나면서 매년 부유해지기 시작하는 거예요.

살면서 여러 경험이나 물질적으로 플렉스도 하지 못한 채 거액 유산을 남겨두고 세상을 떠나는 사람이 많은 게 바로 이 이유 때문이래요.

돈이 생겼을 때쯤에는 50세, 60세 이상이니까 이미 길들여져 버린 이 짠순이, 짠돌이 소비 습관을 늘릴 수가 없어요.

단기간에 어디에 돈을 써야 할지도 모르고요. 그렇다고 복리가 의미 없다는 건 아니에요.

복리의 이점은 분명하죠. 여러분도 보셨잖아요.

하지만 복리가 기적처럼 의미 있어지려면 정말 오랜 시간이 필요하니까 복리가 내 인생을 정말 역전시켜 줄 수 있을 만큼 큰 수익을 가져다주지 못해도 실망하지 않을 수 있도록 복리가 달성할 수 있는 결과를 좀 현실적으로 파악을 해 두자라는 거예요.

연금저축펀드나 노후 자금으로 모을 때 최고의 효과를 내는 거는 진짜 의심의 여지가 없어요.

아니면 정말 어린아이에게 대신 넣어 주는 거죠. 엄마가 그런 용으로도 정말 최고라고 생각합니다.

그러면 우리는 복리를 어떻게 활용하면 좋을까요?

우선 20대, 30대는 결혼, 신혼집에 들어갈 큰돈, 머지 않아 필요할 때 꺼내야 하죠.

묻어두고 복리의 기적을 기다릴 여유가 없는 돈이에요.

그 돈까지 복리 장기 기대 수익을 계산하면 안 되겠죠.

또 그 돈을 써야 할 때 조정장이 오면 위험합니다. 그런 돈은 비교적 안전한 투자처나 안전한 자산에 배분 놓는 건 필요하고 길게 보고 투자하는 건 여유돈으로 해야 하겠죠.

공통적으로 전문가들이 다 하는 얘기가 일관성 그리고 자동화예요.

시장이 좋을 때나 나쁠 때나 투자하는 게 중요한데 사람들이 주식 와 할 때 샀다가 장이 폭락하고 막 주식에 대한 언급 없을 때 나도 매도 살면서 그 짓을 몇 번이고 반복해 봐야 큰 성과 보지 못하잖아요.

한 유명한 증권사가 좋은 실적을 올린 고객의 특징을 파악을 하고 싶어서 설문 조사를 진행했는데 엄청 재밌는 결과가 나왔어요.

가장 좋은 성과를 낸 그룹이 거래를 거의 안 한 사람이었대요.

심지어 농담처럼 사망한 고객의 수익률이 제일 좋았다라는 말이 돌 정도였거든요.

찰리 멍거도 복리의 첫 번째 규칙이 불필요하게 복리를 방해하지 않는 것이라고 했잖아요.

첫해부터 뭐 수익률 15% 만들겠다 이런 너무 거창한 목표를 세우지 말고 해마다 꾸준히 실행할 수 있는 계획을 세우는 게 훨씬 효과적인 거예요.

그래서 급여 들어오자마자 바로 투자할 수 있게 만드는 게 진짜 중요하다고 해요.

매달 반복적으로 투자할 앱에 로그인하지 말고 자동으로 돈이 빠져나갈 수 있게 하면 더 좋다고 합니다.

쉽게 로그인하면 계속 이제 열어 가지고 투자 성과를 보고 싶고 계속 내 계획을 막 고치고 싶잖아요.

그리고 또 이제 궁극적으로 원금도 늘려야죠. 복리에서 중요한 건 시간이기도 하지만 원금도 있거든요.

원금이 커야 복리의 효과도 더 드라마틱해질 거라는 걸 우리는 알고 있어요.

이게 당장 우리가 돈을 쓰는 거는 즉각적인 도파민 돌면서 만족도를 주잖아요.

그런데 이제 우리가 잘 아는 것처럼 복리는 시간이 많이 지나야 그 결실을 우리가 맺을 수 있잖아요.

그런데 사람은요. 눈앞에 기쁨과 미래의 보상 중에서 본능적으로 눈앞의 기쁨을 택한다고 해요.

주식 복리의 마법? 이런 사람은 기대하지 마세요. (돈에 관한 착각과 진실)

똑똑하게 살아가는 법 ∥ 경제, 자기계발, 일상

주식 복리의 마법? 이런 사람은 기대하지 마세요. (돈에 관한 착각과 진실)

Scripts