혹시 주변에 주식으로 돈 버신 분들 보셨나요? 네, 분명 있으시죠. 특히 올해는 더 많았을 거예요.

미국 주식하신 분들은 대부분 수익 내셨을 테니까요.

그런데 말이에요. 여러분도 이런 경험 있지 않으세요? 내가 사면 떨어지고 내가 팔면 오르는 거요.

진짜 누가 내 HTS 해킹한 것처럼 정확하게 반대로 움직이잖아요.

저도 그래요. 참다 참다 손절하면 그다음 날부터 오르더라고요.

에이, 그냥 운 없어서 그런 거 아니야? 이렇게 생각하실 수 있어요.

저도 그렇게 생각했거든요. 그런데요. 2024년 증권사가 358만 개 계좌를 분석했어요.

개인 투자자가 사는 순간 주가가 떨어지고 개인이 파는 순간 주가가 올랐어요.

이게 우연일까요? 당신만 운이 없는 게 아니었어요. 우리 모두가 그랬던 겁니다.

더 웃긴 건 2024년 수익률 1등이 미성년자 계좌였어요.

주식이 뭔지도 모르는 애들이요. 반대로 제일 열심히 공부한 20대가 꼴찌였고요.

오늘 이 영상은 '나만 이런가? 내가 뭘 잘못하고 있는 걸까?

' 고민하시는 분들을 위한 겁니다. 반대로 '나는 매번 수익 내, 나는 문제 없어.

' 이런 분들은 안 보셔도 돼요. 저는 오늘 불편할 수 있지만 꼭 알아야 할 진실을 말씀드릴 거예요.

당신이 돈을 잃는 게 실력이 없어서가 아니라는 거예요.

이 게임 자체가 개인에게 불리하게 설계되어 있다는 겁니다.

한국 거래소 10년치 데이터를 봤어요. 개인이 기관을 이긴 해가 단 한 해도 없었어요.

10년 연속으로요. 이건 운이 아니라 구조의 문제예요.

오늘 저는 개인 투자자가 질 수밖에 없는 여덟 가지 이유를 보여 드릴 겁니다.

그리고 마지막엔 그럼에도 이길 수 있는 방법을 알려 드릴게요.

근데 그 방법은 여러분 생각과 정반대일 겁니다.

먼저 2024년 데이터부터 볼게요. NH투자증권이 358만 개 계좌를 분석했거든요.

국내 주식 투자한 개인들 평균 수익률이 -16.77%였어요.

1억 넣었으면 1,680만 원 날린 거예요.

같은 해 S&P는 -9.6%였는데 개인은 그거보다 7% 포인트나 더 떨어졌어요.

그냥 아무 주식이나 사서 가만히 있었어도 이것보단 나았다는 거예요.

우리가 뭔가를 했기 때문에 더 손해를 본 겁니다. 근데 재밌는 게 있어요.

같은 개인들이 해외 주식에 투자했을 땐 평균 32% 수익을 냈거든요.

국내 -17%, 해외 +32%. 거의 50% 포인트 차이예요. 한국인의 투자 실력이 해외에서만 갑자기 좋아지는 게 말이 됩니까?

이쯤에서 질문을 하나 던져 볼게요.

왜 이런 일이 벌어질까요? 주식 시장을 거대한 바다라고 생각해 보세요.

개인 투자자는 작은 고무보트를 타고 있어요.

기관 투자자는 거대한 유람선이고요. 외국인 투자자는 한국 모함급이에요.

똑같은 바다에 떠 있는데 태풍이 오면 누가 먼저 뒤집힐까요?

당연히 우리죠. 그런데 문제는 백 크기만이 아니에요.

그들은 레이더를 가지고 있거든요. 첫 번째 이유 정보 격차입니다.

기업이 실적 발표하기 전에 뭘 할까요? IR 미팅이라는 걸 해요.

기관 투자자들만 초대해서 경영진이 직접 설명을 해 주는 거예요.

다음 분기 실적 괜찮을 것 같습니다. 신제품 반응이 좋습니다.

이런 얘기를 먼저 듣는 거죠. 물론 내부 정보는 못 얘기하지만 뉘앙스만으로도 충분히 알 수 있어요.

뉴스로 공시가 뜨면 그제야 알아요. 그때는 이미 주가가 움직인 후에요.

기관은 사흘 전에 알고 우리는 뉴스로 본 순간 아는 거죠. 이 사흘의 차이가 수익률의 차이로 나타나는 겁니다.

작년에 어떤 기업 실적 좋다는 뉴스 보고 아침에 샀거든요.

근데 장 시작하자마자 주가가 떨어지는 거예요. 어, 좋은 뉴스인데 했는데 알고 보니 기관들은 진작 사 놓고 뉴스 나오니까 파는 거였어요.

이런 댓글을 봤어요. 남들이 좋다고 할 때 꼭지에 사서 3년 물려 있다가 본전에 팔면 주가는 두 배 간다.

우리가 정보를 접할 때는 이미 파티가 끝난 후거든요. 두 번째 분석 능력의 차이예요.

삼성전자 재무제표 한번 보세요. 몇십 페이지에 숫자가 수백 개 나와요.

우리는 영업 이익 하나 보고 오, 좋네 하잖아요.

근데 기관은 달라요. 기관 투자자들은 CFA 자격증 가진 애널리스트가 수십 명이에요.

한 명이 삼성전자만 5년 동안 분석해요. 재무제표 하나 나오면 2시간 만에 50페이지 보고서를 작성하죠.

영업 이익은 좋아 보이지만 재고 자산이 20% 증가했다.

판매가 안 되고 쌓이고 있다는 신호다.

이런 식으로요. 한 연구를 보니까 개인 투자자 10명 중 여덟 명의 PER, PBR 같은 기본 지표도 정확히 이해 못 한대요.

근데 우리는 그 상태로 수백만 원을 투자하는 거예요.

수능 공부 한 달 하고 서울대 가겠다는 거랑 뭐가 다릅니까?

기관들은 HTS 같은 거 안 써요. 전용 시스템이 있어요.

1분의 1초 단위로 주문이 들어가요. 우리가 마우스 클릭하는 데 0.5초 걸리는데 그 사이에 수천 건의 거래가 끝나는 거예요.

좋은 뉴스 나와서 매수 버튼 눌렀는데 체결 확인하니까 제가 원한 가격보다 훨씬 비싸게 샀더라고요.

0.3초 사이에 가격이 오른 거예요.

당연히 기관이죠. 단타 치시는 분들 많죠. 근데 이미 출발선에서 0.5초 뒤처진 상태로 경주하는 거예요.

100m 달리기에서 상대는 출발했는데 나는 출발 신호 듣는 중인 거죠.

네, 네 번째 심리의 차이예요. 이게 진짜 무서워요.

기관 투자자는 회사 돈으로 투자해요. 손해 나도 본인 돈 아니에요.

물론 책임은 지지만 파산하진 않아요. 그래서 담담하게 계획대로 움직여요.

우리는요, 내 통장에서 나간 돈이에요. 3천만 원 넣었는데 2,700만 원 되면 밤에 잠이 와요?

저도 그랬어요. 5% 빠졌을 뿐인데 새벽 3시에 주가 확인했거든요.

노벨상 받은 대니얼 카너먼 교수가 연구했어요. 사람은 이익의 기쁨보다 손실의 고통을 2.5배 더 강하게 느낀대요.

그래서 수익 나면 빨리 팔고 싶고 손실 나면 회복될 때까지 버티는 거예요.

정반대로 해야 하는데 본능이 반대로 가는 거죠. 어떤 분이 댓글에 이렇게 쓰셨어요.

이론 공부해도 자기 돈 들어가면 심리에 말린다. 정확해요.

저도 책 열 권 읽었는데 막상 내 돈 넣으니까 다 소용없더라고요. 다섯 번째 시간의 차이예요.

기관은 24시간을 봐요. 새벽에 미국 증시 마감하고 유럽장 열리고 한국장 열리는 동안 3교대로 모니터링해요.

우리는요, 회사 다니잖아요. 저도 직장인이었어요. 오전 9시에 장이 열리는데 저는 회의 중이에요.

점심 시간에 HTS 켜보면 이미 10%가 움직였어요.

중요한 순간을 다 놓치는 거죠. 더 웃긴 건 장 마감 후 공시예요.

오후 6시에 좋은 공시 떠요. 내일 아침에 사야겠다고 생각하죠.

근데 다음 날 시초가부터 20% 올라 있어요. 시간을 거래해서 기관이 다 사간 거예요.

우리는 6시에 퇴근하는데 그들은 6시부터 일하는 겁니다.

여섯 번째, 거래 비용의 차이예요. 우리는 매매할 때마다 0.0125% 수수료에 0.23% 거래세를 내요.

별거 아니네, 이렇게 생각하실 수 있는데요.

한 달에 열 번 매매하면 3%가 나가요. 1년이면 36%예요.

주가는 그대로인데 수수료로 1/3이 증발하는 거예요. NH 투자증권 분석 보니까 20대가 수익률 꼴찌였던 이유가 이거래요.

평균 월 23회 거래했대요. 하루에 한 번씩 사고판 거죠.

수수료만 연 1.5%입니다. 주가 수익률이 10%여도 실제 수익은 3%밖에 안 돼요.

기관은요. 거래량이 워낙 많으니까 수수료 협상이 돼요.

우리의 10분의 1 가격이에요. 똑같이 매매해도 우리가 열 배 더 내는 겁니다.

일곱 번째 자금력의 차이예요. 국민연금 운용 자산이 얼만지 아세요?

1천조 원이에요. 한 종목에 10조씩 들어가요. 삼성전자 지분 8%를 국민연금이 가지고 있어요.

이 정도면 주가에 영향을 줘요.

주식 개미 투자자가 무조건 망하는 이유 358만 계좌 데이터 분석 결과

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